Обмен электронных валют по самому выгодному курсу!
 


Kurbetsoft
Доступно в Google PlayАпрель в цифрах: хардфорк Ethereum, рост комиссий и кризис регулирования в США

Объем торгов фьючерсами и опционами на базе ведущих криптовалют несколько сократился после удачного марта (рекордного для опционов). Показатель биткоин-контрактов приблизился к $1 трлн. При этом открытый интерес неуклонно падает с октября 2022 года. В апреле общий показатель достиг 400 000 BTC. Объем торгов фьючерсами на базе Ethereum составил $570 млрд. Существенных изменений в разрезе опционов не было.

DeFi

Dinamika-stoimosti-sredstv-zablokirovannyh-v-DeFi-sektore-19
Динамика стоимости средств, заблокированных в DeFi-секторе. Данные: DeFi Llama.
Top-5-ekosistem-po-stoimosti-zablokirovannyh-sredstv-6
Топ экосистем по стоимости заблокированных средств, млрд $. Данные: DeFi Llama.
  • На фоне активации хардфорка Shapella объем заблокированных в смарт-контрактах децентрализованных приложений средств (TVL) в апреле поднимался выше $90 млрд — впервые с сентября 2022 года. По итогам месяца показатель составил $83,37 млрд.
  • Бессменным лидером сегмента остается Ethereum — на блокчейн приходится почти 67% совокупного показателя.
DeFi-top20-1
Топ-20 монет DeFi-проектов по рыночной капитализации. Данные: Messari (по состоянию на 01.04.2023).
Top-5-DeFi-proektov-na-baze-Ethereum-po-stoimosti-zablokirovannyh-sredstv-18
Топ-5 DeFi-проектов на базе Ethereum по стоимости заблокированных средств, млрд $. Данные: DeFi Llama.
  • Большинство активов DeFi-сегмента из топ-20 по капитализации по итогам марта оказались в «красной зоне». Худшую динамику продемонстрировал токен Solar (SXP) — его цена снизилась почти на 41%. Динамика частично объясняется коррекцией, которая произошла после взрывного роста актива на фоне завершения миграции проекта на собственный блокчейн в марте 2022 года. 
  • Котировки utility-токена децентрализованной биржи PancakeSwap (CAKE) упали на 31%, несмотря на серию крупных анонсов. В частности, команда представила третью версию протокола и предложила перевести токеномику проекта на дефляционную модель. Ситуация объясняется усилившейся конкуренцией в сегменте DEX сети BNB Chain — в марте разработчики Uniswap развернули смарт-контракты приложения в этом блокчейне.
  • Лучшую динамику показал токен проекта Radix (XRD). В конце марта стоящую за разработкой компанию оценили в $400 млн.
  • Среди проектов на Ethereum лидерство по TVL удерживает сервис ликвидного стейкинга Lido. Его показатель растет уже четвертый месяц к ряду — на фоне активации Shapella в апреле он увеличился почти на 9%. 
TVL-po-osnovnym-sektoram-DeFi-4
TVL по основным категориям децентрализованных приложений. Данные: DeFi Llama.
Kapitalizatsiya-populyarnyh-bitkoinov-na-Ethereum-18
Капитализация популярных биткоинов на Ethereum, млрд $. Данные: Dune Analytics.
  • Протоколы ликвидного стейкинга впервые обошли децентрализованные биржи по доле в совокупном TVL сектора DeFi — на момент написания на проекты из этой категории приходится свыше 21% показателя или $17,78 млрд (+7% к значению марта). 
  • По итогам месяца совокупное предложение «биткоинов на эфире» достигло 164 386 BTC. Лидером остается WBTС с индексом доминирования 93%.
Dinamika-dnevnogo-chisla-tranzaktsij-v-ekosistemah-Polygon-Ethereum-Binance-Smart-Chain-i-Avalanche-15
Динамика дневного числа транзакций в экосистемах Tron, Ethereum, Binance Smart Chain и Avalanche. Данные: TronScan, Etherscan, BscScan, Arbiscan.
  • Блокчейн Tron остается лидером в разрезе ончейн-активности. В апреле сеть ежедневно обрабатывала в среднем 8,4 млн, что почти на 20% выше мартовского значения в 6,8 млн.
  • L2-решение Arbitrum обошло блокчейн Ethereum по среднесуточному числу транзакций — 1,2 млн против 1 млн. За месяц показатель проекта вырос на 25%. Популярность сети обусловлена относительно низкими комиссиями, большим числом различных интеграций и шумихой вокруг распределения utility-токена ARB.

DEX и L2

DEX-31
Рыночная доля децентрализованных бирж. Данные: Dune Analytics.
DEX-32
Рыночная доля DEX по блокчейнам. Данные: Dune Analytics.
  • По итогам апреля объем торгов на децентрализованных биржах составил $65,8 млрд.
  • Неизменно в сегменте лидирует Uniswap (почти 60% доли рынка), а в разрезе блокчейнов — Ethereum. Свои позиции улучшил BNB Chain (доля выросла с 10% до 20%), в то время как хайп вокруг Arbitrum несколько спал (23% до 18%), несмотря на серию аирдропов.

Стейблкоины

stejblkoiny-23
Рыночная капитализация стейблкоинов, млрд $. Данные: Glassnode, Messari.
  • Рыночная капитализация стейблкоинов сократилась в апреле до $128,6 млрд, продолжив серию неудачных месяцев.
  • Предложение USD Coin (USDC) снизилось с 32 млрд до 30 млрд. В то же время Tether нарастил эмиссию, выпустив еще 2 млрд USDT (общий показатель достиг 81,7 млрд).
  • Вероятно, подобная динамика продлится до полноценного буллрана — мы увидим укрепление позиций USDT на фоне снижения доли других игроков в сегменте.

NFT

marketplejsy-1
Дневной объем торгов на NFT-маркетплейсах, USD. Данные: Dune Analytics.
polzovateli-NFT-marketplejsov
Количество трейдеров на ведущих маркетплейсах. Данные: Dune Analytics.
  • Blur все еще доминирует в разрезе объемов торгов на ведущих NFT-маркетплейсов, подтверждая статус «платформы для профессиональных трейдеров». Количество пользователей OpenSea превышает показатель конкурента более чем в два раза — платформа, скорее, является масс-маркетом. 
  • Доли обеих платформ остались практически неизменной. В то же время заметны усилия OpenSea по возвращению профессиональных трейдеров с помощью OpenSea Pro (ранее Gem).
kollektsii-6
Активность в разрезе NFT-коллекций. Данные: Cryptoslam.
kollektsii-po-blokchejnam
Объем продаж NFT на разных блокчейнах. Данные: Cryptoslam.
  • Премиум-коллекция Bored Ape Yacht Club пожинает плоды развития собственной экосистемы, привлекая все большее количество пользователей в сообщество. Во многом лидирующие позиции обеспечил эффективный маркетинг команды. В противовес заметен провал некогда флагманской коллекции CryptoPunks — отсутствие новых инициатив заметно сказывается на метриках NFT.
  • В топ-3 коллекций выбились пиксельные изображения Nakamigos — несмотря на низкий floor price, объем торгов в апреле составил внушительные $20 млн. Это подтверждает тезис о спекулятивном рынке — пользователи готовы выделять деньги на новые проекты в надежде заработать после затяжной «зимы».
  • В остальном метрики показали преимущественно негативную динамику. В разрезе блокчейнов заметно выделяется экосистема Arbitrum. Прирост транзакций с NFT также зафиксирован в сетях Polygon и BNB Chain.

Активность крупных игроков

Publichnye-kompanii-uderzhivayushhie-bitkoin
Крупнейшие публичные компании, удерживающие в резервах биткоин. Данные: Bitcoin Treasuries.
  • Компания MicroStrategy дополнительно приобрела 1045 BTC в период с 24 марта по 4 апреля 2023 года. Средняя цена покупки криптовалюты составила $28 016. Резервы биткоина-кита достигли 140 000 BTC ($4,09 млрд по состоянию на 29.04.2023). 
  • После пробоя ценой уровня $30 000 поставщик аналитического ПО обнулил нереализованный убыток по приобретенным биткоинам.

Акции связанных с криптовалютами компаний

MicroStrategy (MSTR)
+12,5%

Coinbase (COIN):
 -20,4%

Bakkt (BKKT):
-20,6%

Galaxy Digital (GLXY):
-2,1% 

Динамика ценных бумаг майнинговых компаний

Canaan (CAN):
+4,4%

Ebang International (EBON):
 -14,5%

Riot Blockchain (RIOT):
+19,7%

Hut 8 (HUT):
-3,2%

Marathon Digital (MARA):
+15,4%

Otkrytyj-interes-po-Ethereum-fyuchersam-na-CME-7
Открытый интерес по Ethereum-фьючерсам на CME. Данные: CFTC
Dinamika-pozitsij-krupnyh-igrokov-kategorii-Commercial-po-Ethereum-fyuchersam-5
Динамика позиций крупных игроков категории Commercial по Ethereum-фьючерсам. Данные: CFTC.
  • На фоне оптимизма инвесторов в связи с активацией обновления Shapella открытый интерес (ОИ) по Ethereum-фьючерсам на регулируемой бирже CME достиг 6248 контрактов, приблизившись к отметкам конца ноября 2022 года. Впоследствии показатель скорректировался, но пока не сломил восходящий тренд.
  • Крупные участники рынка категории Commercial особенно активно наращивали лонги в преддверии и на фоне хардфорка Ethereum.
Pozitsii-melkih-igrokov-Nonreportable-po-Ethereum-fyuchersam
Позиции мелких игроков (Nonreportable) по Ethereum-фьючерсам. Данные: CFTC.
Otkrytyj-interes-po-mikrofyuchersam-na-Ethereum-na-CME-1
Открытый интерес по микрофьючерсам на Ethereum на CME. Данные: CFTC.
  • У мелких игроков (Nonreportable) уже долгое время лонги преобладают над шортами. Однако число длинных позиций постепенно идет на спад.
  • Несмотря на хардфорк, ситуация по микрофьючерсам на Ethereum практически не изменилась — ОИ продолжил падение. Соотношение лонгов и шортов мелких игроков примерно то же, что и в более крупных контрактах.  
  • По биткоин-фьючерсам на CME примечательных изменений за месяц не наблюдалось.

Крупные венчурные раунды

Объем венчурных инвестиций в проекты криптоиндустрии с разбивкой по месяцам. Данные: DeFi Llama.
Объем венчурных инвестиций в проекты криптоиндустрии с разбивкой по месяцам. Данные: DeFi Llama.

В апреле совокупный объем венчурных инвестиций в проекты криптоиндустрии снизился на 30%, составив примерно $550 млн.

$220,6 млн

Берлинская венчурная компания Bitkraf на запуск своего второго фонда для инвестиций в игровой Web3-сектор.

$120 млн

Стоящая за проектом LayerZero в рамках раунда финансирования Серии B. Кроссчейн-протокол оценили в $3 млрд.

$60 млн

Ориентированная на биткоин компания Unchained по итогам инвестраунда Серии В, который прошел под руководством Valor Equity Partners.

$42 млн

Команда блокчейна первого уровня Berachain, лид-инвестором выступила Polychain Capital.йн-стартап оценили в $250 млн.

$36 млн

Дочернее подразделение Standard Chartered по хранению криптовалют Zodia Custody.

$30 млн

Разработчики ориентированного на биржевую торговлю блокчейна Sei Network. Проект оценили в $800 млн.

Регулирование

Европейский Союз

В апреле, после более чем двух лет обсуждений и корректировок, был принят законопроект Markets in Crypto Assets (MiCA). Таким образом ЕС стал первой крупной юрисдикцией, которая ввела всеобъемлющий закон о криптовалюте. Основные положения начнут применяться через 12 месяцев после публикации в официальном журнале Европейского Союза.

Главные составляющие документа:

  • ключевые положения для тех, кто выпускает и торгует криптоактивами (включая токены, относящиеся к активам, и токены электронных денег), касаются прозрачности, раскрытия информации, авторизации и надзора за операциями; 
  • операторы стейблкоинов должны получить лицензию от компетентного органа своего государства-члена ЕС и соблюдать определенные правила, чтобы обеспечить стабильность своих токенов; 
  • любой, кто хочет публично предложить криптоактив, должен будет подготовить официальный документ (white paper), в котором будет раскрыта информация о нем. Этот документ должен быть утвержден компетентным органом государства-члена ЕС; 
  • MiCA направлен на защиту потребителей и инвесторов, а также на создание прозрачности и стабильности в индустрии.

Подробный разбор документа и мнение опрошенных ForkLog экспертов читайте по ссылке.

США

В апреле в США объявили бойкот председателю Комиссии по ценным бумагам и биржам (SEC) Гэри Генслеру, а список преследуемых регулятором пополнился Джастином Саном и биржей Bittrex. В ходе выступления Генслера в Конгрессе, законодатели подчеркнули предвзятость ведомства к криптовалютным компаниям и некомпетентность его главы. Отдельные предложения касались увольнения главы SEC и непоследовательности заявлений.

Крупнейшая американская платформа Coinbase и вовсе направила судебную жалобу, чтобы добиться ответа Комиссии на поданную в июле 2022 года петицию. В ней биржа потребовала внести ясность в регулирование криптоиндустрии. Сославшись на «враждебный и неопределенный регуляторный климат в США», Binance.US расторгла соглашение о покупке проходящего через процедуру банкротства криптоброкера Voyager Digital.

Гонконг

В то же время Гонконгу пророчат судьбу нового криптохаба, на что охотно намекают и сами власти. Юрисдикция активно внедряет необходимые инициативы, например, местные банки начали обслуживать лицензированные криптокомпании. В мае Комиссия по ценным бумагам и фьючерсам Гонконга (SFC) выпустит руководство по режиму лицензирования торговых платформ.

Материалы месяца

Подписывайтесь на ForkLog в социальных сетях

Telegram (основной канал) Discord Instagram



[vkontakte] [facebook] [twitter] [odnoklassniki] [mail.ru] [livejournal]

Каталог сайтов